（原標(biāo)題：公募基金持股市值創(chuàng)新高 社?；痫@著加倉(cāng)周期股）

證券時(shí)報(bào)記者 張智博 劉俊伶 梁謙剛 陳見(jiàn)南

公募基金：持倉(cāng)市值穩(wěn)步提升

證券時(shí)報(bào)·數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，截至三季度末，公募基金合計(jì)持有A股市值5.76萬(wàn)億元，環(huán)比二季度末增長(zhǎng)3.52%，持股市值創(chuàng)歷史新高。與去年三季度末相比，公募基金持股市值同比增加46.93%，持倉(cāng)市值增長(zhǎng)顯著。近三年以來(lái)，除今年一季度外，公募基金持股市值均呈正增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，并于今年二季度末突破5萬(wàn)億元大關(guān),相比2018年末，公募基金持倉(cāng)市值增長(zhǎng)近3倍。

截至三季度末，公募基金共持有1919只個(gè)股，持股數(shù)量環(huán)比增長(zhǎng)7.45%。從行業(yè)來(lái)看，公募基金持股主要集中在化工、醫(yī)藥生物、機(jī)械設(shè)備、電子、電氣設(shè)備和計(jì)算機(jī)等行業(yè)，持倉(cāng)上述行業(yè)均達(dá)百余只個(gè)股，合計(jì)占持倉(cāng)個(gè)股比逾50%。食品飲料、醫(yī)藥生物、電氣設(shè)備和電子持倉(cāng)市值居前，均逾4000億元，合計(jì)占比持倉(cāng)市值54.24%。

根據(jù)公募基金三季報(bào)前十大重倉(cāng)股數(shù)據(jù)，數(shù)據(jù)寶推出《公募基金重倉(cāng)排行榜》，上榜的50只個(gè)股中，醫(yī)藥生物、食品飲料、電子各有9股、8股、8股，合計(jì)占據(jù)榜單的“半壁江山”。上榜個(gè)股持股總市值1.76萬(wàn)億元，約占公募基金持股總市值的三成。

上榜個(gè)股今年以來(lái)平均上漲23.13%，大幅跑贏同期大盤，11股累計(jì)漲幅超過(guò)50%，天齊鋰業(yè)、天賜材料、陽(yáng)光電源和北方華創(chuàng)股價(jià)翻倍。

榜單中不少個(gè)股吸引了北上資金關(guān)注，紫金礦業(yè)、美的集團(tuán)、伊利股份和中信證券等個(gè)股第三季度獲北上資金增持超億股。

第三季度公募基金增持831股（不包括新進(jìn)股），其中136股持股市值增逾10億元，陽(yáng)光電源、天齊鋰業(yè)、天賜材料、東方財(cái)富、凱萊英和藥明康德6股持股市值增加超百億元，恩捷股份、通威股份、古井貢酒和保利發(fā)展持股市值增加在90億元上下。

從持股占流通股比變化來(lái)看，25股增持比例超10個(gè)百分點(diǎn)，其中美迪西增持占流通股比最高，達(dá)到20個(gè)百分點(diǎn)，公募基金最新持倉(cāng)占流通股比近37%。浙江自然、嘉元科技、華利集團(tuán)等個(gè)股增倉(cāng)比例居前。業(yè)績(jī)方面，25股中，僅4股三季報(bào)凈利潤(rùn)同比下滑，德方納米、諾德股份凈利呈20倍以上增長(zhǎng)。

社?；穑河猩饘俪謧}(cāng)大幅增加

數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，根據(jù)上市公司前十大流通股數(shù)據(jù)，社?；鹑径饶┖嫌?jì)持股市值為1741.09億元，持股市值環(huán)比半年報(bào)減少98.77億元。從持股數(shù)量來(lái)看，三季度末社?；鸷嫌?jì)持有個(gè)股442只，相比半年報(bào)增加10只。第三季度，社?；鹦逻M(jìn)120股，退出110股，退出個(gè)股數(shù)量顯著高于第二季度的86股。

從行業(yè)分布上看，社?；鸫蠓觽}(cāng)周期股，其中對(duì)有色金屬行業(yè)持股市值增加達(dá)到46.78億元，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超其他行業(yè)；采掘行業(yè)持股市值增加超27億元，持股數(shù)量由3股增加到了10股。社?；鸪止蓴?shù)量增加的還有有色金屬、建筑裝飾等行業(yè)；同時(shí)，醫(yī)藥生物、電氣設(shè)備行業(yè)持股數(shù)量減少較多。

社保基金持倉(cāng)板塊切換與三季報(bào)業(yè)績(jī)有較強(qiáng)相關(guān)性，第三季度醫(yī)藥生物行業(yè)盈利環(huán)比普遍下降，社保基金持股個(gè)數(shù)也隨之減少。三季度鋰電池產(chǎn)業(yè)鏈個(gè)股盈利增速遙遙領(lǐng)先，同時(shí)大宗商品普遍漲價(jià)，社保基金加大了有色金屬、采掘行業(yè)的投資力度。

三季度社?；饟Q倉(cāng)頻率加快，但依然有部分個(gè)股獲得社?；痖L(zhǎng)期重倉(cāng)，數(shù)據(jù)寶綜合以下幾個(gè)維度，推出《社保基金重倉(cāng)排行榜》：1.今年一季報(bào)、半年報(bào)、三季報(bào)社?；鸬某止蓴?shù)逐季增加或不變；2.三季報(bào)社?；鸪止墒兄翟?億元以上；3.最新機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)家數(shù)在5家以上。

入選榜單個(gè)股扎堆分布在電子、醫(yī)藥生物等行業(yè)。社?；鹬貍}(cāng)股三季報(bào)表現(xiàn)普遍較好，八成個(gè)股盈利同比增長(zhǎng)，其中6股盈利同比翻倍，包括智飛生物、創(chuàng)世紀(jì)、新奧股份、紫金礦業(yè)、泛微網(wǎng)絡(luò)、太陽(yáng)紙業(yè)。高增長(zhǎng)股均獲社?；鹬貍}(cāng)，紫金礦業(yè)持股市值達(dá)33.32億元，智飛生物、創(chuàng)世紀(jì)、太陽(yáng)紙業(yè)持股市值也在10億元以上。

機(jī)構(gòu)對(duì)社?；鸪謧}(cāng)股預(yù)期均較為樂(lè)觀，按機(jī)構(gòu)一致預(yù)測(cè)凈利潤(rùn)同比來(lái)看，49股今年盈利有望正增長(zhǎng)，創(chuàng)世紀(jì)、紫金礦業(yè)、智飛生物機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)2021年報(bào)凈利潤(rùn)增幅超過(guò)100%。

QFII：持股數(shù)量突破1000只

數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，截至三季度末，QFII（合格境外機(jī)構(gòu)投資者）持倉(cāng)A股數(shù)量首次突破1000只，持股市值合計(jì)達(dá)到2836億元，與歷年三季度相比，均創(chuàng)下歷史最高水平。環(huán)比半年報(bào)看，QFII持股數(shù)量接近翻番，但持股市值減少近一成。

數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，三季度末QFII持倉(cāng)市值最高的三大行業(yè)是銀行、電氣設(shè)備、電子。與二季度末相比，醫(yī)藥生物、休閑服務(wù)、計(jì)算機(jī)行業(yè)QFII持倉(cāng)市值占比下滑明顯，其中醫(yī)藥生物持倉(cāng)市值下降最多， QFII持倉(cāng)市值減少128.5億元。

食品飲料行業(yè)QFII持倉(cāng)市值增長(zhǎng)最高，占總持倉(cāng)比提升1.52%排在第一位。值得注意的是，食品飲料指數(shù)在三季度期間跌幅13%，由此可以大致推測(cè)，QFII在這個(gè)階段大手筆增持了該板塊。數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，在三季度期間，QFII增持了妙可藍(lán)多、湯臣倍健，新進(jìn)了32只食品飲料股，如立高食品、巴比食品、南僑食品、李子園等新進(jìn)持倉(cāng)比例超1%。

數(shù)據(jù)寶推出《QFII持倉(cāng)市值排行榜》顯示，寧波銀行、隆基股份、寧德時(shí)代、南京銀行、北京銀行是QFII持倉(cāng)市值最高的5只股票。寧波銀行三季度末QFII持倉(cāng)市值395.71億元，已經(jīng)連續(xù)8個(gè)季度位居QFII持倉(cāng)市值榜冠軍。隆基股份、寧德時(shí)代QFII持倉(cāng)市值排在第二、三位，與上個(gè)報(bào)告期排名一致。

數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，有27只股票連續(xù)兩個(gè)季度以上獲得QFII加倉(cāng)。北上資金10月以來(lái)持續(xù)加碼A股，累計(jì)凈買入超350億元。數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，上述27只QFII連續(xù)加倉(cāng)股中，按照區(qū)間成交均價(jià)粗略計(jì)算，隆基股份、埃斯頓、金力永磁、海大集團(tuán)、順豐控股、華域汽車等6股獲北上資金加倉(cāng)超億元。

私募基金：重倉(cāng)新能源龍頭企業(yè)

數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，三季度末，有逾千家上市公司前十大流通股東出現(xiàn)陽(yáng)光私募身影。其中，私募基金新進(jìn)388股，增持211股，330股持股不變，減持258股。

數(shù)據(jù)寶推出《私募基金持倉(cāng)排行榜》，高瓴資本重倉(cāng)的兩大新能源股票寧德時(shí)代和隆基股份高居榜首，私募新進(jìn)重倉(cāng)股市值在5億元以上的個(gè)股，部分個(gè)股屬于新能源賽道，比如金博股份，三季度有3只私募新進(jìn)前十大流通股東，期末持股市值近12億元。

北方稀土、中環(huán)股份、長(zhǎng)城汽車等個(gè)股私募新進(jìn)持股市值均超5億元。其他個(gè)股方面，誠(chéng)志股份獲私募新進(jìn)重倉(cāng)超11億元；萬(wàn)里揚(yáng)、妙可藍(lán)多、華鐵應(yīng)急獲得私募新進(jìn)重倉(cāng)7億元以上。

增持重倉(cāng)股方面，期末持股市值億元以上個(gè)股中，九安醫(yī)療、盛劍環(huán)境、申昊科技等個(gè)股私募環(huán)比增持比例超過(guò)10倍，恒立液壓、協(xié)鑫能科、昌紅科技等個(gè)股均增持逾5倍。

市場(chǎng)最為關(guān)注的私募大佬持倉(cāng)動(dòng)向方面，高瓴資本大舉減持醫(yī)藥股，新能源持股相對(duì)變動(dòng)不大；高毅鄧曉峰大舉建倉(cāng)東方財(cái)富，增持“壓箱底股”紫金礦業(yè)；馮柳繼續(xù)堅(jiān)守?？低暎瑫r(shí)大舉抄底藥房股。

數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)了張磊、鄧曉峰、馮柳等知名私募基金經(jīng)理三季度持股動(dòng)向。數(shù)據(jù)顯示，知名私募合計(jì)持倉(cāng)120只個(gè)股，其中新進(jìn)重倉(cāng)30股，增持20股，減持13股。從期末持股市值來(lái)看，張磊旗下的高瓴資本繼續(xù)堅(jiān)守隆基股份和寧德時(shí)代，持股市值均超220億元；馮柳執(zhí)掌的高毅鄰山1號(hào)遠(yuǎn)望基金繼續(xù)重倉(cāng)?？低?；鄧曉峰的高毅曉峰三大產(chǎn)品現(xiàn)身其“壓箱底股”紫金礦業(yè)，期末持股市值超92億元。

從減持個(gè)股來(lái)看，高瓴資本三季度退出愛(ài)爾眼科、恩捷股份、泰格醫(yī)藥、凱萊英等個(gè)股前十大流通股股東。其他私募大佬退出股方面，馮柳則退出大華股份、萬(wàn)達(dá)電影、國(guó)茂股份等個(gè)股前十大流通股股東，鄧曉峰退出錫業(yè)股份、西部礦業(yè)等周期股，重陽(yáng)投資退出川投能源等。

知名私募新進(jìn)重倉(cāng)股方面，鄧曉峰新進(jìn)東方財(cái)富，期末持股市值近17億元；馮柳新進(jìn)抄底藥房股和豬肉股，益豐藥房、大參林、溫氏股份期末持股市值分別近16億元、近15億元和超10億元。重陽(yáng)投資三大產(chǎn)品新進(jìn)移遠(yuǎn)通信，鄧曉峰新進(jìn)中國(guó)鋁業(yè)、順鑫農(nóng)業(yè)等個(gè)股，正心谷多個(gè)產(chǎn)品建倉(cāng)云鋁股份等。增持股方面，知名私募增持恒立液壓、天山鋁業(yè)、三一重工、光威復(fù)材等個(gè)股，增持幅度均超兩倍以上。

整體來(lái)看，知名私募三季度對(duì)醫(yī)藥股減持動(dòng)作較大，對(duì)周期板塊則出現(xiàn)了徘徊，重點(diǎn)抄底了部分超跌的績(jī)優(yōu)龍頭品種。值得一提的是，私募大佬對(duì)周期股判斷似乎并不一致。以天山鋁業(yè)為例，在鄧曉峰退出前十大流通股股東的同時(shí)，馮柳新進(jìn)持股市值接近10億元。

（本版專題數(shù)據(jù)由證券時(shí)報(bào)中心數(shù)據(jù)庫(kù)提供）